Krypto-Banking – Erste Schritte mit CEFI

Was Sie lernen werden:

• Was ist Krypto-Banking: CEFI vs. DEFI.
• Das CEFI-Modell im Vergleich zum traditionellen Bankwesen.
• Beliebte CEFI-Anbieter.
• Erste Schritte mit CEFI, um Krypto-Zinsen zu verdienen oder einen Krypto-Kredit aufzunehmen

Das Krypto-Ökosystem entwickelt sich rasant, und es werden neue Dienstleistungen geschaffen, die es Ihnen ermöglichen, mehr mit der Kryptowährung zu tun, als sie nur zu halten. Einer der größten Entwicklungsbereiche sind Krypto-Bankdienstleistungen.

Krypto-Bankdienstleistungen lassen sich grob in zwei Kategorien unterteilen, die sich in Bezug auf die Verwahrung – wer hat letztendlich die Kontrolle über Ihre Gelder – und die potenziellen Renditen, die Sie erwarten können, unterscheiden, da die damit verbundenen Risiken unterschiedlich sind.

CEFI (Centralised Finance) – Hier verwahrt ein Dienstleister Ihre Gelder und bietet Ihnen bekannte Bankdienstleistungen wie Zinsen und Kredite an. Niedrigere Zinsen bei geringerem Risiko.

DEFI (Decentralised Finance) – Sie verwahren Ihre Gelder, interagieren aber mit intelligenten Verträgen, die Ihnen Zugang zu hybriden Bankdienstleistungen wie Liquiditätsbereitstellung und Renditeoptimierung bieten. Höhere Raten aufgrund des höheren Risikos.

Dieser Artikel konzentriert sich auf die ersten Schritte mit CEFI, während der folgende Artikel eine Einführung in die Nutzung von DEFI bietet

Wenn Sie mit dem Begriff der Verwahrung nicht vertraut sind, lesen Sie diesen Artikel über Krypto-Lagerung und -Sicherheit und kommen Sie dann zurück, denn er wird Ihnen helfen, den Kernunterschied zwischen CEFI und DEFI zu verstehen.

Einführung in das CEFI-Modell

CEFI übernimmt im Wesentlichen bekannte Elemente des Privatkundengeschäfts und wendet sie auf Kryptowährungen an. Dieses Element der Vertrautheit bedeutet, dass CEFI für diejenigen Krypto-Nutzer geeignet ist, die risikoscheu sind und ein passives Einkommen erzielen möchten. CEFI ist jedoch nicht ohne Risiko, wie wir erklären werden.

Was CEFI mit dem traditionellen Bankgeschäft gemeinsam hat:

• Sie können Zinsen auf Ihre Kryptowährung erhalten
• Sie können Krypto ausleihen
• Sie können eine VISA-Karte erhalten, um Krypto auszugeben
• Sie können Belohnungen wie Cashback in Krypto für Kartenkäufe erhalten
• Höhere Zinssätze können für feste Verpflichtungen verdient werden
• Sie überwachen diese Dienste über eine App
• Es gibt einen Kundensupport
• Sie vertrauen dem CEFI-Anbieter, dass er sich um Ihr Geld kümmert

Wie sich CEFI von traditionellen Bankgeschäften unterscheidet

• Im Gegensatz zu einem herkömmlichen Bankkonto sind Ihre Gelder in keiner Weise versichert
• Die Zinssätze sind nicht an die von der Zentralbank festgelegten Zinssätze gekoppelt; die gute Nachricht ist, dass sie viel wettbewerbsfähiger sind, aber mit einem gewissen Risiko verbunden sind
• Sie haben die Möglichkeit, Zinsen auf ein vom CEFI-Anbieter ausgegebenes Token zu erhalten
• Sie können Krypto/Fiat nur leihen, wenn Sie bereits Krypto als Sicherheiten besitzen.
• Die Kontoeröffnung ist viel einfacher, obwohl Sie immer noch einen Identitätsnachweis erbringen müssen.
• Die Terminologie ist sehr unterschiedlich

Gehen wir auf diese Unterschiede ein, da sie für das Verständnis der potenziellen Attraktivität von CEFI von entscheidender Bedeutung sind, bevor wir die eigentlichen Schritte für den Einstieg durchgehen.

Sicherheit der Gelder

Wenn Sie ein herkömmliches Bankkonto eröffnen, sind Ihre Gelder bis zu einem bestimmten Betrag versichert. Wenn Sie also Opfer eines Betrugs oder eines Fehlers der Bank werden, sollten Sie normalerweise Ihr Geld zurückbekommen. Ähnliche Regeln gelten auch für verbundene Dienstleistungen wie Kreditkarten. Dies alles ist möglich, weil es staatliche Vorschriften gibt und die Banken selbst Gelder versichern und Rücklagen bilden.

Wenn Sie andere Artikel in unserem Krypto-Blog gelesen haben, wissen Sie, dass ein entscheidendes Merkmal von Kryptowährungen – als neue Form des Internet-Geldes – darin besteht, dass es keinen vertrauenswürdigen Vermittler wie eine Bank gibt. Die Funktionen, die eine Bank anbieten könnte, wie z. B. die Validierung von Transaktionen, die Ausgabe von neuem Geld und die Aktualisierung von Guthaben, werden alle ohne einen Hauptsitz, Mitarbeiter oder Kundendienst verwaltet.

Das bedeutet, dass es keine Rückversicherung gibt. Selbst wenn ein CEFI-Anbieter die Verantwortung übernimmt (Verwahrung), wenn er gehackt wird oder Pleite geht, wird in seinen Geschäftsbedingungen klargestellt, dass es keine Garantie für eine Wiedergutmachung gibt, obwohl glaubwürdige Anbieter Rücklagen bilden sollten. (Lesen Sie die Geschichte über den Zusammenbruch von Cred als abschreckendes Beispiel).

Es gibt Dienste, die eine Versicherung der Gelder anbieten, aber es ist unwahrscheinlich, dass diese standardmäßig angeboten wird. Wie Sie weiter unten sehen werden, sollten Sie alle Vorsichtsmaßnahmen ergreifen, um einen CEFI-Anbieter im Voraus zu überprüfen, und bei der Nutzung des Dienstes alle verfügbaren Sicherheitsfunktionen nutzen.

Zinssätze & Plattform-Token

In einem separaten Artikel über das Verdienen von passivem Einkommen haben wir erklärt, wie die Zinssätze im traditionellen Bankwesen festgelegt werden – über eine Zentralbank. Bei Kryptowährungen gibt es keine Zentralbank, stattdessen werden die Zinsen durch die Nachfrage bestimmt. CEFI-Anbieter verleihen eingezahlte Gelder gegen Zinsen; je größer die Nachfrage nach Krediten, desto höher die Zinsen für Sparer.

Aus diesem Grund sind die Zinssätze für Stablecoins am höchsten, da sie aufgrund der fehlenden Volatilität zu den bevorzugten Münzen im DEFI gehören. Noch bessere Zinssätze werden angeboten, wenn Sie die Zinsen in einem Plattform-Token annehmen.

Die Zinssätze für Einsätze können auch die Arbitrage widerspiegeln, die CEFI-Anbietern zur Verfügung steht, wenn sie ihren Kunden Zinssätze anbieten, die unter dem Zinssatz liegen, den sie verdienen können, wenn sie Gelder direkt mit Proof of Stake-Münzen einsetzen.

Ein Plattform-Token ist eine Kryptowährung, die speziell für die Wirtschaft eines bestimmten CEFI-Anbieters geschaffen wurde.

• Durch die Verzinsung des Tokens bietet er den Nutzern einen Anreiz, ihn zu halten;
• Höhere Zinssätze werden für Token-Einlagen angeboten.
• Höhere Zinssätze für Einlagen werden angeboten, wenn der Token für einen bestimmten Zeitraum eingesetzt wird.
• Der Einsatz des Tokens kann auch zusätzliche Leistungen wie Cashback auf eine Visa-Karte oder Einzelhandelsprämien freischalten.
• Der Token wird wie jede andere Kryptowährung an Börsen gehandelt.
• Wenn der CEFI-Anbieter auch Börsendienstleistungen anbietet, kann der Token z. B. zur Zahlung von Handelsprovisionen verwendet werden.
• Token-Wirtschaften sind zirkulär und fördern die Interaktion in der Gemeinschaft, aber es gibt keine Garantie dafür, dass der Wert des Tokens steigen wird.

Besicherte Krypto-Darlehen

Dies ist weniger komplex als es klingt. Wenn Sie bei einer herkömmlichen Bank einen Kredit beantragen, prüft diese Ihre Kreditwürdigkeit, verlangt viele Informationen über Ihre finanziellen Verhältnisse und gibt Ihnen eine Menge Formulare zum Ausfüllen. Die Kredite sind entweder gegen etwas gesichert (ein Haus) oder ungesichert und hängen von Ihrer Fähigkeit ab, sie zurückzuzahlen.

Krypto-Darlehen erfordern viel weniger Papierkram, sind aber nur erhältlich, wenn sie durch vorhandene Krypto-Sicherheiten abgesichert sind. Wenn Sie beispielsweise 1 BTC besitzen und dieser 48.000 € wert ist, können Sie dafür etwa 28.000 € als Stablecoin oder normales Fiatgeld leihen.

Das Verhältnis zwischen Ihren Sicherheiten (im Wert von 48.000 €) und dem Kredit (in diesem Beispiel 28.000 $) wird als Loan to Value Ratio (LTV) bezeichnet und beträgt etwa 58 % (28/48).

Zusätzlich zu den Sicherheiten haben Sie einen sogenannten Margin Call. Da der Preis von Bitcoin schwankt, kann der Wert Ihrer Sicherheiten sinken. Der Kreditanbieter möchte nicht, dass der Wert Ihrer Sicherheiten unter den Wert des gewährten Kredits sinkt, daher ist der Margin Call ein Auslöser, der besagt: *“Wenn der Wert Ihrer Sicherheiten um 35 % sinkt, müssen Sie mehr Sicherheiten bereitstellen, oder wir beginnen mit dem Verkauf, um den Beleihungssatz anzupassen“.

Sie erhalten eine Warnung, aber sobald der Margin Call Level erreicht ist, müssen Sie eine Entscheidung treffen. Wichtig ist, dass der CEFI-Anbieter nach der Aufnahme eines Kredits Eigentümer der Mittel ist und daher keine Erlaubnis zum Verkauf benötigt. Nexo’s Blog bietet mehr Details über die Bedeutung von Liquidationen.

Warum ein Krypto-Darlehen aufnehmen?

Sie fragen sich vielleicht, warum jemand einen Kredit für seine Kryptowährung aufnehmen möchte und sie nicht einfach verkauft, wenn er Fiat oder einen Stablecoin braucht? Hier sind ein paar Gründe dafür:

Steuereffizienz: Der Verkauf Ihrer Kryptowährung ist in vielen Ländern ein steuerpflichtiges Ereignis. Durch die Aufnahme eines Darlehens gegen sie können Sie den Wert realisieren, ohne die Kapitalgewinne zu zahlen.

Renditejagd: Einige Anleger sind froh, 5 % für das Darlehen eines Stablecoins zu zahlen, da sie davon überzeugt sind, dass sie anderswo, z. B. im DEFI, viel höhere Renditen erzielen können. Sie sind jedoch dem Risiko der Liquidation ausgesetzt, wenn der Wert ihrer Sicherheiten stark sinkt.

Hypothek abbezahlen: Wenn Sie eine Fiat-Verbindlichkeit haben, wie z.B. eine Hypothek, können Sie diese abbezahlen, ohne Ihre Kryptowährung zu verkaufen, indem Sie einen Kredit aufnehmen und so die Steuer vermeiden.

Zinsen mit Wertzuwachs zahlen: Viele Menschen möchten den Wert ihrer Kryptowährung realisieren, sich aber nicht von ihr trennen. Ein Darlehen stellt einen Kompromiss dar, da die Zinsen aus dem Wertzuwachs Ihrer Sicherheiten gezahlt werden können, so dass Sie den geliehenen Betrag ausgeben können.

Beliebte CEFI-Anbieter

Dies ist eine Auswahl an beliebten Anbietern. Unser Krypto-Blog unterstützt keinen von ihnen. Sie alle haben aktive Gemeinschaften auf Reddit, Twitter und Medium, wo wir Sie ermutigen, sich zu informieren, wenn Sie einen von ihnen nutzen möchten.

Die Zinssätze sind wahrscheinlich das größte Unterscheidungsmerkmal, aber seien Sie sich darüber im Klaren, dass einige Zinssätze angeboten werden, um Kunden anzulocken, und nicht die Höhe der Nachfrage nach Krediten widerspiegeln. Bei zahlreichen Anbietern gab es Fälle, in denen die Zinssätze erheblich und kurzfristig gesenkt wurden.

Nexo.io – Bietet Krypto-Zinsen und -Kredite für 18 Kryptowährungen und die wichtigsten Fiat-Währungen. Zugriff auf einen Kreditrahmen in Fiat oder Stablecoin. Verfügt über einen Plattform-Token (Nexo), den Sie zu Vorzugszinsen einsetzen können und der als Dividende an Nexo-Inhaber/Nutzer ausgezahlt wird. In Kürze wird es eine Nexo-Karte geben, mit der Sie Ihren Kreditrahmen ausgeben und Cashback in Nexo-Tokens erhalten können. Verfügt über eine eingebaute Börse zum Konvertieren oder Kaufen von Kryptowährungen.

Crypto.com – Bietet Zinsen auf Kryptoeinlagen durch Soft Staking (keine feste Laufzeit) oder Hard Staking (180 Tage Laufzeit). Sie können gegen Ihre Kryptowährung einen Kredit als Stablecoin aufnehmen und erhalten eine Visa-Prepaid-Karte, die Cashback und Vergünstigungen (Netlfix, Spotify, Zugang zur Flughafenlounge) bietet, je nachdem, wie viel Sie bereit sind, auf ihrer Token-Plattform (CRO) zu setzen. Hard Staking ermöglicht den Zugang zu Funktionen wie Syndicate (Kauf aus einem Pool einer bestimmten Kryptowährung zu einem vergünstigten Preis) oder Supercharger, bei dem Sie CRO einzahlen und zusätzliche Zinsen für eine bestimmte Kryptowährung erhalten. CEFI wird über eine App verwaltet, ist aber Teil einer breiten Palette von Crypto.com-Produkten, darunter eine Börse, eine NFT-Plattform und eine DEFI-Wallet.

Celsius – Bietet Kryptoeinlagen und -kredite mit Vorzugszinsen für in CEL (ihrem Plattform-Token) verdiente/gezahlte Zinsen. Bietet derzeit keinen Exchange-Service oder eine Pre-Paid-Karte an. CEFI-Dienste, die über eine App verwaltet werden.

BlockFi – Teil der Gemini Group, gegründet von den Winklevoss-Zwillingen. Bietet Krypto-Zinsen und -Kredite an, verwendet aber im Gegensatz zu den oben genannten Anbietern kein Token-Modell. Hat eine Warteliste für eine Krypto-Belohnungs-Visa-Karte und bietet einen Tauschservice für den Umtausch oder Kauf von Krypto.

Schritte, um mit CEFI anzufangen

Jetzt sollten Sie genug Informationen haben, um zu verstehen, wie CEFI funktioniert. Hier sind die Schritte, um loszulegen. Entscheiden Sie, was für Sie wichtig ist und recherchieren Sie selbst (DYOR).

Vielleicht möchten Sie einfach nur passive Zinsen verdienen, die besten Cashback-Angebote erhalten, Zinsen auf eine bestimmte Kryptowährung erhalten oder das beste Kreditangebot nutzen. Überlegen Sie, was Ihnen am wichtigsten ist, und recherchieren Sie die Anbieter. Coinmarketcap und Coingecko vergleichen beide die verfügbaren Zinssätze, aber es gibt auch andere Websites.

Vergewissern Sie sich, dass Ihr Land bedient wird, da CEFI-Anbieter die lokalen Vorschriften einhalten müssen.

Wie Sie passive Zinsen ohne Lock-up (Soft Staking) verdienen können

Wenn Sie einfach nur passive Zinsen auf Ihre Kryptowährungen erzielen möchten, finden Sie hier eine grundlegende Anleitung:

1. Sobald Sie sich für einen CEFI-Anbieter entschieden haben, schauen Sie sich nach Promo-Codes um, da die meisten Dienste einen Neukundenanreiz bieten. Lesen Sie die Bedingungen, die eine Mindesteinzahlung vorsehen.
2. Gehen Sie in den Playstore oder Appstore und suchen Sie nach der offiziellen App. Passive Zinsen können über Ihr Handy verwaltet werden.
3. Folgen Sie dem Registrierungsprozess, der einen Identitätsnachweis wie einen Reisepass, Führerschein oder Personalausweis erfordert.
4. Wählen Sie ein sicheres Passwort, das nur für diesen Dienst gilt; verwenden Sie eine sichere E-Mail-Adresse.
5. Richten Sie so viele Sicherheitsfunktionen wie möglich ein: 2-Faktor-Authentifizierung, biometrische Daten. Sichern Sie Ihre 2FA-Codes für den Fall, dass Sie Ihr Telefon verlieren. Crypto.com verwendet einen Anti-Phishing-Code für E-Mails.
6. Sobald Sie Ihr Konto erstellt haben, entscheiden Sie, ob Sie Zinsen für den Plattform-Token (falls zutreffend) erhalten möchten, der eine Prämie bietet, aber machen Sie sich mit den Risiken vertraut, dass er an Wert verliert.
7. Folgen Sie der Navigation, um die Kryptowährung einzuzahlen, für die Sie Zinsen erhalten möchten. Verwenden Sie die Kopier-/Einfügefunktion, um die Adresse zu erhalten, an die Sie Ihre Münzen senden möchten. Achten Sie darauf, ein Memo einzufügen, falls erforderlich (XRP, XLM usw.).
8. Gehen Sie zu der Wallet oder Börse, die Ihre Kryptowährung hält. Verwenden Sie die CEFI-Einzahlungsadresse und zahlen Sie zunächst einen kleinen Betrag ein, nur um sicherzugehen. Sobald dieser Betrag eintrifft, können Sie sicher sein, dass Sie größere Beträge senden können.
9. Wenn Sie keine Kryptowährung haben, können Sie diese bei den meisten CEFI-Diensten innerhalb der App kaufen, aber beachten Sie die Gebühren, die bei der Verwendung einer Karte anfallen.
10. Machen Sie sich mit den Funktionen der App vertraut, insbesondere mit den Abhebungsfunktionen. Die meisten CEFI-Anbieter verlangen von Ihnen, dass Sie Abhebungsadressen auf einer Whitelist anlegen. Dies ist ein Sicherheitsmerkmal, das bedeutet, dass das Hinzufügen/Ändern einer Abhebungsadresse 24 Stunden dauern kann, aber wenn Sie einen schnellen Zugriff wünschen und keine Adresse im Voraus einrichten, sitzen Sie fest.
11. Finden Sie Ihren Empfehlungscode, der es Ihnen ermöglicht, andere Nutzer zu werben und zusätzliche Kryptowährung zu verdienen.
12. Wenn Sie wöchentliche Updates über die verdienten Zinsen erhalten möchten, aktivieren Sie die E-Mail-Kommunikation oder In-App-Nachrichten.

Wie Sie passive Zinsen mit einer Sperrfrist (Hard Staking) verdienen können

Bestimmte CEFI-Anbieter bieten Ihnen die Möglichkeit, mehr Zinsen zu verdienen, wenn Sie bereit sind, Ihr Geld für einen bestimmten Zeitraum zu sperren und ihre Token-Plattform zu setzen. Die verdienten Zinsen hängen von der Höhe Ihres Einsatzes ab.

• Folgen Sie den oben genannten Schritten zur Kontoeröffnung.
• Entscheiden Sie sich für die Höhe des Einsatzes, den Sie bereit sind zu leisten, und kaufen Sie die Plattform-Token über die App. Im Beispielbild ist es CRO, der Plattform-Token für Crypto.com.
• Dann müssen Sie die Bedingungen für den harten Einsatz und die Sperrfrist sorgfältig lesen und ihnen zustimmen. Lesen Sie sorgfältig, denn eine einmal getroffene Vereinbarung kann nicht rückgängig gemacht werden, selbst wenn der Wert des Tokens sinkt.
• Überwachen Sie die Zinserträge und warten Sie, bis der Einsatzzeitraum endet.

Wie nimmt man ein Krypto-Darlehen auf?

1. Recherchieren Sie die Kreditzinsen; Websites wie Coingecko und Coinmarketcap sind hilfreich.
2. Entscheiden Sie, welche Krypto-Sicherheiten Sie bereitstellen möchten und welche Fiat/Stablecoin Sie leihen möchten.
3. Berechnen Sie mit einem Vor-Ort-Tool, wie viel Sie gegen Ihre Kryptowährung leihen können.
4. Sie können den Zinssatz reduzieren, indem Sie den Plattform-Token halten. Je mehr Sie besitzen, desto niedriger ist der Zinssatz, aber das hängt von Ihren Umständen und Ihrer Risikobereitschaft ab.
5. Lesen Sie sorgfältig die Allgemeinen Geschäftsbedingungen und die FAQs, um genau zu verstehen, wie das Darlehen funktioniert. Achten Sie auf die Höhe des Beleihungswerts und die Funktionsweise der Nachschusspflicht/Liquidation.
6. Wenn Sie damit einverstanden sind, müssen Sie ein Konto einrichten (siehe oben).
7. Hinterlegen Sie Ihre Krypto-Sicherheiten an die angegebene Adresse – dadurch erhalten Sie Zugang zu einer Kreditlinie. Sie müssen nicht den gesamten Kreditbetrag in Anspruch nehmen, und es werden nur Zinsen berechnet, wenn Sie ihn abheben.
8. Sie können Ihre Zinsen in Fiat oder Krypto oder einer Kombination davon zahlen und einen Teil Ihrer Sicherheiten verkaufen – wenn deren Wert gestiegen ist – um die Zinsen zu decken.
9. Wenn der Wert Ihrer Sicherheiten unter ein vereinbartes Niveau sinkt, erhalten Sie eine Warnung über die erforderlichen Maßnahmen.

Zukunft des Krypto-Bankings

CEFI ist einer der am schnellsten wachsenden Bereiche der Kryptowährung, da die große Zahl neuer Kryptobesitzer erkennt, dass es vertraute Bankdienstleistungen mit sehr attraktiven Zinssätzen im Vergleich zu ihren traditionellen Sparkonten gibt.

Trotz dieses Wachstums ist der Sektor relativ neu, und da es sich bei den CEFI-Diensten um eine Verwahrung handelt – Sie haben keine Kontrolle über Ihre privaten Schlüssel – hängt ihre Eignung von Ihrer Risikobereitschaft ab. Wenn Sie sich mit dem Risiko wohlfühlen und die Möglichkeiten für noch höhere Renditen ausloten wollen, wird im nächsten Artikel erklärt, wie Sie mit DEFI beginnen können.

Die Risiken werden dadurch verdeutlicht, dass die Regulierungsbehörden in den USA der Ansicht sind, dass CEFI-Kryptoanbieter eigentlich Wertpapiere verkaufen. Die möglichen Auswirkungen auf die Kunden sind nicht bekannt, aber diese Risiken sollten bedacht werden.